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  • 基金的投资风格有哪些-基金的收益来源有哪些?

    2021-03-15 17:57:43 钱途顺 前途顺

基金的收益来源有哪些

财通证券资管:基金的收益来源包括:(1)利息收入。指投资国债、金融债、企业债或银行存款产生的利息给付;(2)资本利得。指买卖股票或债券获得的差价收入;(3)其他收入。指运用基金资产带来的成本或费用节约计入的收入。这些收益均包含在基金单位资产净值中,到一定时候会按照基金契约以分红形式分配给投资者。

购买中,很多新“基民”认为,基金净值越低,其上升空间越大,收益越有保障。投资者的这一常规思维存在着很大的理解误区。基金业绩的好坏与基金管理人的投资能力、风险控制能力密切相关。在同一时点,无论净值低的基金,还是净值高的基金,面临的市场条件都是相同的,而基金未来的投资收益完全取决于基金管理人的投资水平,与目前基金的净值没有直接关系。要考察基金的历史运作业绩,真正应该关注的指标是“累计净值增长率”。

基金的投资风格有哪些?怎么区分?

财通证券资管:我们可以借助晨星投资风格箱(Morningstar Style Box)来判断基金的风格,它创立于1992年,晨星投资风格箱是一个正方型,划分为九个网格。纵轴表示投资股票市值规模的大小,分为大盘、中盘、小盘。横轴表示所投资股票的价值-成长定位,分为价值型、平衡型、成长型。

判断一只基金的风格,最简单的方法,可以从基金名称中进行鉴别。很多基金从名称中可以看出基金的投资策略,比如:XX大盘、XX价值精选等等,但名字并不代表一切;第二,可以结合基金重仓股进行鉴别。重点看两部分,一是前十大股票的集中度,另一个是投资标的个股的板块。如果是大盘风格基金,但重仓股中却大多为小盘股,那就说明基金的风格一定程度上产生偏移;第三,可以观察基金净值和指数的走势。如果发现基金与某一指数,如沪深300些许重合,那就有偏向大盘风格的可能。

公募基金迎来了前所未有的大时代!作为中国“好金融”,公募规模突破20万亿,创造了2万亿利润。据中国基金业协会数据显示,截至2021年01月,我国资产管理总规模56.17万亿元,其中,公募基金管理资产规模20.59万亿元,公募基金产品数量8037只,公募基金管理人146家。2021辛丑牛年大幕徐启,在中国财富管理的蓝海,以投资门槛低、透明度高、监管规范著称的公募基金,是普惠金融的典型代表,成立23年间为投资者创造了可观的投资回报,成为老百姓最可靠的投资工具。

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